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Crédito hipotecario sigue en alza impulsado por la vivienda social

Uruguay ⁄  Suba del dólar no afectó conducta de los potenciales compradores de inmuebles ni los precios. El otorgamiento de préstamos hipotecarios para la compra de inmuebles continúa expandiéndose este año y gracias a la demanda derivada de la ley de Vivienda Social, según un relevamiento que realizó El Observador con instituciones bancarias y operadores del mercado inmobiliario. Asimismo, el incremento que registró el dólar en los últimos días, por ahora no tiene mayor incidencia en los valores de los inmuebles ni alteró la predisposición de compra de los potenciales clientes. Según datos del Banco Hipotecario del Uruguay (BHU) a los que accedió El Observador, en el acumulado del período enero-mayo el monto otorgado en préstamos es 28% superior a igual período del año pasado, mientras que en refacción los créditos otorgados crecieron 22%. En tanto, el banco Santander cerró el primer trimestre con un monto de préstamos por debajo de igual período de 2012, pero elevó la demanda de préstamos en el segundo trimestre hecho que “nos deja en una posición similar a la de 2012” para el primer semestre”, comentó a El Observador el gerente de Productos, Ignacio Inthamoussu. Por su parte, desde el banco BBVA se informó que “en los primeros cinco meses del año la cifra de créditos otorgados ha superado ampliamente a la registrada en igual período de 2012”. En esta institución la captación de clientes este año creció 5%, mismo porcentaje que la captación de ahorro. Según datos procesados por la Unidad de Análisis Económico de El Observador, la participación del crédito hipotecario en el último año móvil a marzo alcanzó un pico de del 41,3% en el total de crédito a las famiilias. Esto significa que, del equivalente a US$ 4.939 que los bancos mantienen en préstamos a los hogares, US$ 2.038 millones correspondía a préstamos hipotecarios. En el trimestre enero-marzo el financiamiento para la compra de inmuebles aumentó en US$ 243 millones, mientras que los préstamos al consumo bajaron en US$ 187 frente al trimestre anterior. En el BHU, el monto promedio de préstamo para compra de vivienda en lo que va de este año era de 528.000 Unidades Indexadas (unos US$ 67.233) y de 78.000 UI (unos US$ 9.932) para refacción. Esos montos están por debajo del promedio de créditos otorgados por la institución en 2012. En el caso de compra, había cerrado en 623.000 UI (unos US$ 79.330). “El BHU viene creciendo en cantidad de operaciones y bajando el promedio prestado lo que permite una adecuada gestión de los riesgos”, explicaron. La mayoría de los clientes son jóvenes y perciben una media de ingreso líquido de unos $ 30.000, según el BHU. Para el cierre de este año, el banco tiene previsto otorgar en préstamos para compra y refacción de viviendas por 1.456 millones de UI (unos US$ 153,5 millones). En el Santander, en tanto, indicaron que se trabaja con un amplio abanico de productos por lo que la gama de créditos y clientes es heterogénea. De todas formas, se percibe una mayor concentración (60%) de la demanda en las franjas etarias de 25 y 45 años.  Vivienda social Los operadores inmobiliarios consultados por El Observador coinciden en que el dinamismo del sector está dado básicamente por las viviendas que están amparadas bajo los beneficios de la ley de Vivienda Social y, por ahora, no ven un mayor impacto en la conducta de los potenciales clientes por el incremento que registró el dólar desde fines de mayo, moneda que domina las transacciones inmobiliarios. El socio de la firma Vitta, Ivan Seller, comentó que hoy los compradores no están tan atentos a las fluctuaciones del tipo de cambio. “La mayoría están preocupados por las cuotas y el precio total de la vivienda”, aseguró. Por otro lado, comentó que la percepción que tiene en el mercado es que la venta de viviendas más caras –que están por fuera de la ley de Vivienda Social– “está bastante lenta”. Precisamente, el secretario ejecutivo de la Asociación de Promotores Privados de la Construcción (Appcu), Aníbal Durán, coincidió con este diagnóstico. “Hoy tenemos varios proyectos de vivienda costera que están a la espera de las definiciones que se tomarán en el próxima ronda de los Consejos de Salarios de setiembre”, explicó. Es que varios promotores tienen el terreno pero aún no definieron si ejecutarán sus proyectos. Frente a la suba del dólar, Durán dijo que es “positiva” porque permite mejorar los márgenes de los promotores pero aún es “muy temprano” para manejar una corrección a la baja de los precios de venta. En la misma línea, el consultor privado Julio Villamide, indicó el dólar tiene “dos caras”. Por un lado, un dólar barato estimula la compra de más inmuebles, pero aclaró que esto determina que el costo de construcción no pare de subir. “Hoy los movimientos del dólar han sido relativamente pequeños para que se refleje en los valores de venta”, indicó. Agregó que hoy los promotores están aprovechando esta coyuntura para “recuperar” parte de la rentabilidad que perdieron en el pasado. Asimismo, indicó no considera que la suba que registró el dólar sea un “freno” para los omadores de préstamos hipotecarios. BHU espera aval para emitir deuda El Banco Hipotecario (BHU) espera que el Banco Central (BCU) autorice una emisión de deuda por unos US$ 40 millones antes de fin de año para poder sostener el ritmo de préstamos que viene aprobando la institución en los últimos años. Los trámites para este tipo de emisión llevan su tiempo, pero en el BHU espera que la salida al mercado de deuda tenga luz verde en el corto plazo. Por otro lado, aún no está definido si la colocación se concretará en Unidades Indexadas (UI) o Unidades Reajustables (UR). El objetivo de la captación de fondos será obtener liquidez necesaria para que el BHU sostenga el ritmo de préstamos hipotecarios, que en promedio superan los 20 de plazo años y que se disparado en los últimos meses. Fuente: El Observador